Высокое напряжение
Страхование как элемент риск-менеджмента

Риск-менеджмент призван определить, какие риски следует оставить на самостраховании, какие заблаговременно предотвратить, а какие – передать страховщику. Особенностью российского риск-менеджмента является его частое замещение страхованием. Это относится и к строительству энергообъектов.

200 млн долларов – объем страхового рынка в России в сфере энергетики на начало 2006 года.

На Западе риск-менеджмент давно вошел в моду, в России достоинства этого направления пока оценили только финансовые структуры и наиболее крупные публичные компании. В настоящее время оптимальным вариантом минимизации любого вида рисков являются три универсальных способа: распределение риска между участниками инвестиционно-строительного проекта, самострахование в виде резервирования и страхование.

По своей природе страхование – это передача рисков.
Страхованием с разной степенью успешности можно покрыть многие из существующих видов рисков. Это практически любые риски из числа внешних опасностей и угроз (риски техногенных и природных катастроф); большая часть операционных рисков (особенно в части технологических сбоев, ошибок или нелояльности персонала и ответственности директоров); определенная часть финансовых (например дефолтных или кредитных) рисков.

Повышая инвестиционную привлекательность

По словам представителя Департамента предприятий топливно-энергетического комплекса ЗАО «Марш – страховые брокеры» Владимира Орлова, повышение инвестиционной привлекательности предприятий российской электроэнергетики может достигаться с помощью снижения рисков путем их передачи на страховые рынки.
Например, происшествие в период строительства электростанции, влекущее превышение бюджета и задержку реализации проекта, приводит к смещению графика погашения кредита. Как результат – отсутствие у энергокомпании необходимых средств на его обслуживание. Если же проект застрахован, данный риск не отпугивает инвесторов, так как страховая компания выплатит основную сумму кредита.

Страхованием рисков на стадии строительства занимаются в основном подрядчики. Они несут ответственность за гибель или повреждение объекта строительства до приемки этого объекта заказчиком (ст. 741 п. 1 ГК РФ); за несохранность предоставленного заказчиком имущества, оказавшегося во владении подрядчика в связи с исполнением договора подряда (ст. 714 ГКРФ); за ненадлежащее качество предоставленных подрядчиком материалов и оборудования (ст. 704 ГК РФ); за нарушение сроков выполнения работы (ст. 708 ГК РФ); за качество готового объекта (ст. 755 ГК РФ).
Рост интереса к страхованию строительно-монтажных рисков (СМР) страховщики связывают именно с бумом на строительство технически сложных объектов – дорог, мостов, тоннелей, спортивных и развлекательных сооружений, гидроэлектростанций, ТЭЦ и т. п. Чем сложнее объект, тем труднее предусмотреть и оценить риски, связанные с его строительством, к тому же на каждом таком объекте присутствует большое количество специфических рисков.

Страховые компании вынуждены разрабатывать подробный регламент проведения предстраховой экспертизы и системы мониторинга степени риска на всех этапах строительства. Привлекаются и независимые сюрвейеры. Многие российские страховщики предлагают страхование строительно-монтажных работ от всех непредвиденных событий, которые могут произойти на стройплощадке.
При реализации крупных строительных проектов могут быть застрахованы послепусковые гарантийные обязательства, строительная техника, машины и механизмы. Это особенно важно, когда на строительстве применяются дорогостоящие и уникальные виды оборудования, поломка которых может повлиять на своевременный ввод объекта в строй.
Определенные проблемы возникают при реализации крупных бюджетных проектов. Здесь коммерческие риски сводятся к минимуму, зато технологические в силу уникальности объектов требует повышенного внимания. Встает вопрос их страхования, но при бюджетном финансировании, если на страхование и выделяются деньги, то очень ограниченные. Поэтому сам страховщик нередко оказывается заинтересованным в грамотном управлении рисками, чтобы получить клиента.

Тарифы и страховые случаи

По опросу страховщиков, на четвертом месте среди наиболее привлекательных для страхования видов крупного бизнеса находится электроэнергетика, на шестом – нефтяная и газовая промышленность. Например, взносы по страхованию предприятий ТЭК за период с 2000 по 2005 гг. увеличились более чем в четыре раза – с 7,5 млрд руб. до 31,3 млрд.

По словам директора Департамента имущественного страхования САК «Энергогарант» Ирины Тереховой, в среднем 43% страховых случаев в энергетическом секторе связаны с поломкой оборудования, 40% — с хищениями и 17% — со стихийными происшествиями.
Предприятия РАО «ЕЭС» и ТЭК регулярно проводят конкурсы на страхование имущества и гражданской ответственности организаций, эксплуатирующих опасные производственные объекты. Среди страховых обществ, активно работающих в этом секторе: «СОГАЗ», «Ингосстрах», «КапиталЪ Страхование» (имущество Северо-Западной ТЭЦ), «Энергогарант», «Геополис», «Лидер» и др.

При страховании СМР сложных технических объектов тарификация всегда производится индивидуально. На размер тарифа влияют сложность проекта, виды и сроки работ, используемая техника, условия строительства и другие факторы. По словам замдиректора департамента по страхованию строительного комплекса САО «Гефест» Михаила Ермишкина, при строительстве гидротехнических сооружений, высоковольтных линий электропередачи, где уникален каждый строящийся объект, а известные технологии приходится модифицировать даже в процессе монтажа, тариф может составлять 2% и выше.

Вначале была экспертиза…

– Специфика энергетических объектов состоит в том, что значительную часть стоимости объекта составляет оборудование, машины и механизмы, а период пусконаладки является самым рискованным, – считает начальник отдела страхования технических рисков Санкт-Петербургского филиала САО «Гефест» Денис Борисов.

– Отсюда повышенное внимание к таким рискам, как риски хищения и повреждения оборудования. Основным риском становится повреждение оборудования в процессе монтажа и транспортировки. На подобного рода объектах достаточно высок риск пожара, особенно в период пусковых испытаний.
В целом же страхование строительства энергетических объектов (за исключением особо крупных) не сложнее, чем реализация любого другого проекта, например в области транспортного строительства.
Подчас уровень риска на строительстве современного бизнес-центра, где применяются новые технологии, может быть выше, чем на некоторых энергетических объектах.
Перед тем как застраховать объект энергетического строительства, страховая компания проводит свою экспертизу. Это, прежде всего, знакомство с проектно-сметной документацией и ППР. Нам важно, в каком месте строится объект, потому что расчет степени риска зависит от того, примыкают ли к строительной площадке жилые и нежилые сооружения, дороги и другие объекты инфраструктуры, возможен ли ущерб третьим лицам. Если да, то он также учитывается с точки зрения выявления катастрофического (максимально возможного) убытка.
Самое сложное для страховой компании – это принять объект, на котором ведутся какие-то новые экспериментальные работы. В этом случае после знакомства с проектно-сметной документацией специалисты страховой компании выезжают на место и анализируют ситуацию. В договоре страхования оговаривается план проведения инспекций с целью контроля и мониторинга хода строительства.
Один из проблемных вопросов заключается в том, что заказчиком крупных объектов часто выступает государство или компания с большой долей государственного участия. Составление сметы в этом случае идет по нормам и правилам 10–20-летней давности, и в статье расходов не предусмотрено страхование. Только сейчас и только некоторые заказчики ввели возможность закладывать деньги на страхование при проектировании.
У нас есть опыт страхования нескольких распределительных трансформаторных подстанций, систем автоматизации коммерческого учета энергоресурсов. Были и страховые случаи по энергетическим объектам.
Страхователем может выступать и заказчик, и генподрядчик. В момент строительства объект имеет статус незавершенного производства. На этой стадии мы имеем возможность застраховать СМР от любых рисков, включая страхование от ошибок при проектировании и ошибок персонала. После сдачи объекта заказчику, объект меняет свой статус на имущественный комплекс, и договор страхования СМР перестает действовать. На технически сложных объектах широко используется страхование послепусковых гарантийных обязательств генподрядчика перед заказчиком.

Наталья Соколова